Дял:
8-те основни финансови показателя и техните характеристики
на финансови показатели това са взаимоотношенията между икономическата и финансовата статистика, като например дълга, активите, пасивите, богатството, приходите и производството. Неговата полезност се крие в способността му да даде представа за силата, стабилността и представянето на различни сектори на организацията.
Например анализът само на дълга на дадена компания не предоставя толкова информация, колкото и анализът на цената на дълга във връзка с дохода или нивото на дълга по отношение на нетната стойност..
Използването на финансови показатели за измерване на представянето на една компания позволява сравняването на различни видове бизнес. Ако искате да сравните представянето на компанията с редица други компании, финансовите показатели са неутрален инструмент за оценка на резултатите.
Няма никакви заместители на финансовите показатели, когато става въпрос за измерване на финансовото състояние на бизнеса. От съществено значение е да се следи отблизо финансовите резултати на една компания за нейния дългосрочен успех.
Основни финансови показатели и техните характеристики
Работен капитал
Оценяването на здравето на компанията, в която искате да инвестирате, включва разбиране на ликвидността ви. Разберете колко лесно компанията може да конвертира активи в пари, за да изплати краткосрочните си задължения.
Индикаторът за оборотен капитал се изчислява чрез разделяне на текущите активи на текущите задължения.
Например, ако компанията XYZ има текущи активи от 8 милиона долара и текущи задължения от 4 милиона долара, то има съотношение от 2 до 1, което звучи много добре..
Освен това, ако две подобни компании имат съотношение от 2 до 1, но едното има повече пари в текущите си активи, това дружество би могло да изплати дълговете си по-бързо от другото.
Бързо съотношение
Също наричан киселинен тест, този индикатор изважда запасите от текущи активи, преди да раздели тази цифра между текущите задължения.
Идеята е да се покаже колко добре текущите задължения се покриват от паричните средства и от елементи, чиято стойност е почти в брой. От друга страна, инвентаризацията изисква време, за да се продаде и да се превърне в ликвиден актив.
Ако XYZ има 8 милиона долара в текущи активи минус 2 милиона долара в запасите, над 4 милиона долара в текущи задължения, то има съотношение от 1,5 до 1. Компаниите искат да имат съотношение 1: 1..
Полученото число в идеалния случай трябва да бъде между 1.5 и 3. Съотношение по-малко от 1 означава, че нямате достатъчно пари, за да платите краткосрочните си сметки.
Мониторингът на този индикатор може да предупреди предварително проблемите с паричния поток, особено ако съотношението попада в опасната зона между 1,5 и 1..
Доход на акция
Чрез закупуване на действие вие участвате в бъдещите печалби (или риск от загуба) на компанията. Печалбата на акция измерва нетния доход, получен за всяка акция, в рамките на обикновените акции на едно дружество.
Анализаторите на компанията разделят нетния си доход на среднопретегления брой обикновени акции в обращение през годината.
Съотношение цена-печалба
Наречен P / G за кратко, този показател отразява оценката на инвеститорите за бъдещите приходи. Цената на акциите на дружеството се определя и разпределя между печалбата на акция, за да се получи съотношението цена-печалба.
Например, ако една компания приключи дейността си на 46,51 долара на акция, а печалбата на акция за последните дванадесет месеца е средно $ 4,90, то съотношението P / G ще бъде 9,49. Инвеститорите ще трябва да похарчат $ 9.49 за всеки долар, генериран от годишната печалба.
Въпреки това инвеститорите са готови да платят повече от 20 пъти приходите на акция за някои акции. Това в случай, че те смятат, че бъдещият растеж на печалбите им осигурява адекватна възвръщаемост на инвестициите си.
Коефициент на задлъжнялост
Какво се случва, ако компания, която иска да направи потенциална инвестиция, заеме твърде много? Това може да намали маржовете на сигурността зад това, което дължите, да увеличите фиксираните си такси, да намалите наличните дивиденти и дори да предизвикате финансова криза.
Коефициентът на задлъжнялост се изчислява чрез добавяне на неизплатения дълг в краткосрочен и дългосрочен план и разделянето му на балансовата стойност на собствения капитал..
Нека да кажем, че XYZ има приблизително 3,1 милиона долара заеми и дял от 13,3 милиона долара. Това генерира скромно съотношение на задлъжнялост от 0,23, което е доста приемливо в повечето случаи.
Въпреки това, както и при всички други показатели, показателят трябва да се анализира от гледна точка на индустриалните стандарти и специфичните изисквания на компанията.
Възвръщаемост на капитала
Общите акционери искат да знаят колко печеливш е техният капитал в бизнеса, в който инвестират.
Възвръщаемостта на капитала се изчислява като се вземат нетните печалби (след данъци) на дружеството, като се извадят дивидентите и се раздели резултата на стойността на обикновените акции на дружеството..
Да кажем, че нетните приходи са 1,3 милиона долара, а дивидентите са 300 000 долара. Това се изважда и се разделя на 8 милиона долара обикновени акции. Това дава възвръщаемост на капитала от 12,5%.
Колкото по-висока е възвръщаемостта на капитала, толкова по-добре компанията генерира печалби.
Брутен марж на печалбата
Маржът на брутната печалба показва дали стоките или услугите се оценяват по подходящ начин. Ето уравнението за изчисляване на този финансов индикатор:
Брутен марж на печалбата = (приходи - цена на продадената стока) / приходи.
Размерът на брутната печалба трябва да бъде достатъчно голям, за да покрие фиксираните оперативни разходи и да остави марж на нетната печалба в края.
Марж на нетната печалба
Маржът на нетната печалба показва какъв процент от дохода е полза. Уравнението е просто: Чиста печалба = нетна печалба / общ доход.
Нетната полза е сумата, която остава след плащане на всички фактури. Нетната полза може да бъде изчислена чрез просто изваждане:
Нетна печалба = общ доход - общи разходи
Например, ако продажбите от миналата година възлизат на 100 000 долара, а търговските разходи за наем, инвентар, заплати и т.н. $ 80,000, чистата печалба е $ 20,000.
Този индикатор помага да се планират бъдещите приходи и да се определят цели и критерии за рентабилност.
препратки
- Глен Уилкинс (2016). 6 основни финансови показателя и какво разкриват те. Investopedia. Взето от: investopedia.com.
- Intuit Quickbooks (2018). 5 Финансови ключови показатели за ефективност за измерване на здравето на вашия бизнес. Взето от: quickbooks.intuit.com.
- Статистика Канада (2016). Финансови показатели от националните баланси: Актуализация. Взето от: statcan.gc.ca.
- Bert Markgraf (2018). Как да измерваме бизнес резултатите с финансовите показатели. Малък бизнес - Хрон. Взето от: smallbusiness.chron.com.
- Карон Бийзли (2017). 5 Финансови показатели за преглед с вашия счетоводител. Fundbox. Взети от: fundbox.com.